綠色，是高質(zhì)量發(fā)展的鮮明底色，也是上市金融公司在2024年年報中頻繁提及的關(guān)鍵詞。當(dāng)前，推動經(jīng)濟社會發(fā)展全面綠色轉(zhuǎn)型，是金融服務(wù)實體經(jīng)濟的重要內(nèi)容之一。從年報中看到，各上市金融公司高度關(guān)注企業(yè)在綠色改造方面的需求，不斷完善綠色業(yè)務(wù)支持政策，積極創(chuàng)新綠色金融產(chǎn)品和服務(wù)，提升氣候風(fēng)險防控能力，以金融活水助力經(jīng)濟社會綠色轉(zhuǎn)型。

加大信貸投放

年報數(shù)據(jù)顯示，截至2024年末，多家銀行持續(xù)加碼綠色信貸投放，綠色信貸規(guī)模不斷增長。工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、建設(shè)銀行持續(xù)領(lǐng)跑，綠色信貸規(guī)模均已突破4萬億元，總額超過19萬億元。

綠色信貸持續(xù)增長的背后，是銀行在不斷加大資源傾斜力度，創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)模式。郵儲銀行在年報中披露，信貸規(guī)模與資本優(yōu)先滿足綠色信貸業(yè)務(wù)，對綠色信貸、綠色債券在內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價（FTP）給予15個基點優(yōu)惠，對普惠型小微企業(yè)綠色信貸給予70個基點優(yōu)惠。同時，落地了首筆“ESG（環(huán)境、社會、公司治理）貸款+保險”、東盟在桂企業(yè)首筆ESG可持續(xù)發(fā)展掛鉤貸款、農(nóng)村集體經(jīng)濟組織光伏貸款等業(yè)務(wù)。興業(yè)銀行則創(chuàng)新提供“金融+非金融”綜合服務(wù)，協(xié)助化工企業(yè)搭建ESG管理架構(gòu)和ESG信息披露架構(gòu)，提升企業(yè)ESG管理能力，并有效降低企業(yè)融資成本。

哪些是綠色信貸重點支持的產(chǎn)業(yè)方向？農(nóng)業(yè)銀行行長王志恒表示，公司聚焦清潔能源、基礎(chǔ)設(shè)施綠色升級、節(jié)能環(huán)保等重點領(lǐng)域，加大資金支持力度。同時，結(jié)合自身特點，推動“三農(nóng)”綠色融合發(fā)展，加強綠色農(nóng)業(yè)全產(chǎn)業(yè)鏈、鄉(xiāng)村人居環(huán)境改善等重點領(lǐng)域金融服務(wù)。民生銀行在年報中披露，重點支持清潔能源全產(chǎn)業(yè)鏈、高碳行業(yè)綠色轉(zhuǎn)型、基礎(chǔ)設(shè)施綠色升級、生態(tài)農(nóng)業(yè)、保護與修復(fù)、綠色相關(guān)衍生服務(wù)與技術(shù)等關(guān)鍵領(lǐng)域。同時，將節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)列為信貸政策優(yōu)先支持產(chǎn)業(yè)，涵蓋高效節(jié)能裝備制造、先進環(huán)保裝備制造、資源循環(huán)利用裝備制造、新能源汽車和綠色船舶制造、節(jié)能改造、污染治理、資源循環(huán)利用等細分領(lǐng)域，大力扶持節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)。截至2024年底，投向清潔能源產(chǎn)業(yè)的貸款余額為724.09億元，在全部綠色貸款中占比22.39%，較2024年年初增加160.01億元，增速達28.37%。

在優(yōu)先支持節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)的同時，各上市銀行也對不符合環(huán)保要求的項目進行了嚴(yán)格限制。民生銀行對高污染、高耗能的資源型行業(yè)以及產(chǎn)能過剩行業(yè)實行差異化管理，推動產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整升級。招商銀行在客戶準(zhǔn)入方面堅持ESG評價“一票否決”機制，明確要求項目及客戶須在企業(yè)選址、生產(chǎn)工藝、資源消耗、污染物排放等方面符合國家環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)，不介入高耗能、高排放、低水平的“兩高一低”項目，從嚴(yán)審查高污染、高排放等環(huán)境敏感型行業(yè)企業(yè)。

圍繞企業(yè)碳資產(chǎn)、碳匯、碳交易等需求場景，上市銀行不斷推進碳金融創(chuàng)新。興業(yè)銀行武漢分行落地全國首筆“中碳—興業(yè)全國碳市場碳排放配額現(xiàn)貨抵質(zhì)押價格指數(shù)”掛鉤貸款，幫助參與碳交易的企業(yè)解決碳配額缺乏市場價格參考、碳資產(chǎn)難以盤活等問題。

豐富融資模式

在綠色投融資服務(wù)體系方面，多家銀行積極承銷發(fā)行綠色債券，開展綠色債券投資。工商銀行通過中國香港、新加坡及倫敦三家境外分行成功發(fā)行等值17.4億美元的全球多幣種“碳中和”主題境外綠色債券，拓寬綠色金融的國際化融資渠道。交通銀行2024年新增一級市場綠色債券投資14.65億元，同比增長28.73%，在全國銀行間債券市場發(fā)行首筆對標(biāo)中歐《可持續(xù)金融共同分類目錄》的綠色金融債券，投資綠色債券余額276.15億元，較上年末增加37.55%。光大銀行推動可持續(xù)發(fā)展掛鉤債券、綠色債券承銷與投資等全譜系綠色金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)落地。

上市保險公司則發(fā)揮耐心資本優(yōu)勢，不斷完善綠色投資體系建設(shè)，提升綠色投資能力，保持綠色投資存量規(guī)模穩(wěn)步增長。截至2024年末，中國平安保險資金綠色投資規(guī)模1247.12億元；中國人保服務(wù)綠色發(fā)展投資規(guī)模1004億元；中國太保綠色投資規(guī)模超2600億元；新華保險綠色投資余額達296.5億元，為超7000家綠色企業(yè)提供超2900億元保障額度。

“新華保險一直堅持以國家重大經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)政策為導(dǎo)向，聚焦創(chuàng)新驅(qū)動，聚焦產(chǎn)業(yè)升級，聚焦服務(wù)綠色發(fā)展等?！毙氯A保險副總裁秦泓波表示，不同新興產(chǎn)業(yè)處于不同的生命周期，所需要的投融資方式存在顯著差異。保險資金理應(yīng)通過股權(quán)債券金融產(chǎn)品等多種金融工具為實體經(jīng)濟提供支持，這樣不僅有利于保險資金實現(xiàn)多元化投資，也能夠使保險業(yè)在權(quán)益投資大盤子服務(wù)實體經(jīng)濟過程中實現(xiàn)雙重目標(biāo)，既服務(wù)國家戰(zhàn)略，又能實現(xiàn)較好的投資收益。

投向綠色產(chǎn)業(yè)的保險資金不僅規(guī)模更大，而且投資工具也更加豐富完善。新華保險以不動產(chǎn)投資信托基金形式投資支持江蘇鹽城海上風(fēng)電項目、特變電工光伏發(fā)電和輸電項目，以及中國電力旗下的光伏、風(fēng)電、水電等綠色清潔能源項目，促進優(yōu)化國家能源結(jié)構(gòu)、構(gòu)建低碳能源新生態(tài)。中國太保創(chuàng)設(shè)和配置綠色債權(quán)計劃、綠色股權(quán)計劃、產(chǎn)業(yè)基金和組合類保險資管產(chǎn)品，與中金資本共同發(fā)起成立綠碳科技私募基金落地灣區(qū)，為大灣區(qū)產(chǎn)業(yè)綠色轉(zhuǎn)型升級提供重要資金支撐。太保資產(chǎn)作為管理人發(fā)行的交易所資產(chǎn)支持證券（ABS）“河南投資廢舊電器拆解項目”，助力國有企業(yè)實現(xiàn)經(jīng)濟良性循環(huán)發(fā)展。

中國人壽董事長蔡希良在2024年業(yè)績發(fā)布會上表示，公司超過70%的投資資產(chǎn)用于支持實體經(jīng)濟發(fā)展，下一階段，將突出耐心資本優(yōu)勢，持續(xù)注入保險資金活水，積極把握國家戰(zhàn)略機遇和產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型趨勢，統(tǒng)籌運用股權(quán)、債權(quán)等手段創(chuàng)新商業(yè)模式，加強對綠色企業(yè)的金融支持，保持綠色投資規(guī)模的穩(wěn)步增長。

強化保障能力

上市保險公司持續(xù)提升綠色保險服務(wù)供給能力，努力確保綠色保險各主要業(yè)務(wù)保費規(guī)模、保險金額穩(wěn)步增長。截至2024年末，中國平安綠色保險原保險保費收入586.08億元，中國太保2024年綠色保險保額超147萬億元，中國人保綠色保險提供風(fēng)險保障184萬億元。

中國太平洋保險（集團）股份有限公司董事長傅帆表示，公司不斷深化綠色保險創(chuàng)新，加大對新能源、綠色交通、綠色技術(shù)、碳金融等重點領(lǐng)域、重點行業(yè)的風(fēng)險保障力度。隨著氣候變化風(fēng)險日益上升，行業(yè)需要加快提升巨災(zāi)風(fēng)險管理能力，推動經(jīng)濟社會實現(xiàn)綠色低碳轉(zhuǎn)型。

年報顯示，在巨災(zāi)保險方面，中國太保首席承保上海黃浦、寧波中小企業(yè)等多個地方性項目，積極應(yīng)對南方暴雨、臺風(fēng)“摩羯”“貝碧嘉”等重大災(zāi)害，筑牢災(zāi)害防護網(wǎng)。在環(huán)境污染責(zé)任險方面，中國太保為7000余家化工、電力等企業(yè)提供環(huán)境污染風(fēng)險保障，額度超124億元。推動環(huán)境污染責(zé)任保險制度在浦東新區(qū)落地，累計保額超1.6億元。在清潔能源保險方面，中國太保為綠色能源項目建設(shè)期和運營期各類自然災(zāi)害和意外事故提供風(fēng)險保障，2024年清潔能源產(chǎn)業(yè)保險保額超20萬億元；為風(fēng)電項目提供保險保障超9470億元，服務(wù)風(fēng)電項目5400個；為光伏項目提供保險保障超6740億元，服務(wù)光伏項目1.7萬余個；為水力發(fā)電項目提供保險保障超2750億元；為核電項目提供保險保障超740億元。

在碳市場建設(shè)方面，中國人保創(chuàng)新紅樹林碳匯價值綜合保險、竹林碳匯價值綜合保險等多種產(chǎn)品，探索“碳匯+保險”模式，推動森林保險與碳匯價值、碳匯質(zhì)押、碳匯融資的有機融合，2024年，承保森林面積超過11億畝，為增強森林蓄積量和固碳能力提供有力保障。中國太保創(chuàng)新落地上海首單碳普惠碳資產(chǎn)損失保險，填補了碳損失領(lǐng)域風(fēng)險管理空白；首創(chuàng)航運脫碳保險，為我國受到歐盟碳關(guān)稅政策影響的企業(yè)提供有力支持。截至2024年底，中國太保已累計開發(fā)首創(chuàng)綠色保險產(chǎn)品34款。

在上海新金融研究院理事長屠光紹看來，綠色低碳發(fā)展既是全球共同的任務(wù)，也是系統(tǒng)工程。其中，綠色低碳發(fā)展制度建設(shè)非常重要，需要通過完善制度體系來加快綠色低碳轉(zhuǎn)型進程。而碳市場的建設(shè)會催生碳資產(chǎn)的不斷形成和壯大，碳資產(chǎn)的形成和壯大是碳金融與綠色低碳投資融資的重要支撐。他建議，以碳資產(chǎn)入表作為切入點，更好地促進綠色低碳制度體系的建設(shè)和完善，特別是在綠色低碳相關(guān)制度方面促進國際合作，更好地融合和互動。

（來源：中國經(jīng)濟網(wǎng)）