自正式進(jìn)軍車(chē)險(xiǎn)市場(chǎng)以來(lái)，深圳比亞迪財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)有限公司的一舉一動(dòng)備受關(guān)注。近日，該公司披露了最新一期的償付能力報(bào)告。2024年四季度償付能力報(bào)告顯示，2024年，該公司業(yè)務(wù)規(guī)模不斷增長(zhǎng)但未實(shí)現(xiàn)盈利，虧損1.69億元。同時(shí)，該公司的兩項(xiàng)重要指標(biāo)遠(yuǎn)高于行業(yè)，如2024年的綜合賠付率和綜合成本率均超200%。

為應(yīng)對(duì)新能源車(chē)險(xiǎn)賠付高等難題，四大部委近期聯(lián)合“出招”，這為比亞迪保險(xiǎn)在內(nèi)的財(cái)險(xiǎn)公司注入了怎樣的發(fā)展動(dòng)能？對(duì)于比亞迪保險(xiǎn)而言，作為一家新能源車(chē)企控股的財(cái)險(xiǎn)公司，可以采取哪些措施來(lái)應(yīng)對(duì)當(dāng)前新能源車(chē)險(xiǎn)面臨的挑戰(zhàn)？

成績(jī)放榜，增收易難增利

一家由新能源車(chē)企親自下場(chǎng)經(jīng)營(yíng)的財(cái)險(xiǎn)公司，盈利情況可謂話(huà)題度拉滿(mǎn)。

比亞迪保險(xiǎn)發(fā)布的2024年四季度償付能力報(bào)告顯示，該公司2024年度實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入13.51億元，其中三季度貢獻(xiàn)居多，保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入為8.05億元。

不同于業(yè)務(wù)規(guī)模不斷擴(kuò)張，該公司凈利潤(rùn)仍處于虧損狀態(tài)，其中2024年四季度虧損金額為0.81億元，從2024年全年來(lái)看，比亞迪保險(xiǎn)虧損1.69億元。

隨著業(yè)務(wù)量的擴(kuò)充，比亞迪保險(xiǎn)償付能力充足率這一指標(biāo)迅速下行。根據(jù)償付能力報(bào)告披露，2024年四季度末，綜合償付能力充足率為1173.83%，與上季度末相比，下降了605.00個(gè)百分點(diǎn)。

對(duì)于償付能力充足率下滑的原因，該公司稱(chēng)，由于2024年四季度車(chē)險(xiǎn)保險(xiǎn)規(guī)模上升，保費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)、準(zhǔn)備金風(fēng)險(xiǎn)以及巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)暴露均顯著增加，導(dǎo)致保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)最低資本增加1.08億元，增幅220.07%；由于新配置了0.6億元股票基金，11億元的組合保險(xiǎn)資管產(chǎn)品，導(dǎo)致市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)最低資本增加0.39億元，增幅29.08%；在考慮量化風(fēng)險(xiǎn)分散效應(yīng)后，整體的最低資本相比上季度末增加0.89億元，增幅48.66%。

此外，該公司也表示，2024年四季度凈利潤(rùn)累計(jì)減少0.81億元，其他綜合收益累計(jì)增加0.19億元。導(dǎo)致整體實(shí)際資本下降0.62億元，降幅1.90%。綜合來(lái)看，公司整體實(shí)際資本降幅1.90%，整體最低資本增幅48.66%，從而導(dǎo)致綜合償付能力充足率由上季度末的1778.83%下降至四季度末的1173.83%。

比亞迪保險(xiǎn)是由易安財(cái)險(xiǎn)更名而來(lái)。2024年4月，金融監(jiān)管總局發(fā)布業(yè)務(wù)開(kāi)展相關(guān)的批復(fù)，意味著比亞迪正式進(jìn)軍汽車(chē)保險(xiǎn)市場(chǎng)。作為比亞迪汽車(chē)工業(yè)有限公司旗下全資子公司，比亞迪保險(xiǎn)注冊(cè)資本金40億元。

“專(zhuān)注新能源，成為綠色保險(xiǎn)的引領(lǐng)者”，根據(jù)該公司在官網(wǎng)發(fā)布的“自我介紹”來(lái)看，該公司將以科技為保險(xiǎn)賦能，依托股東在新能源汽車(chē)產(chǎn)業(yè)技術(shù)的積累，運(yùn)用人工智能、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、車(chē)聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)，提升車(chē)主出行安全，為客戶(hù)提供優(yōu)質(zhì)、完善的風(fēng)險(xiǎn)保障服務(wù)。

遠(yuǎn)高于同業(yè)！兩項(xiàng)指標(biāo)超200%

2024年，我國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)承保新能源汽車(chē)3105萬(wàn)輛，承保虧損57億元，呈現(xiàn)連續(xù)虧損……1月24日，中國(guó)精算師協(xié)會(huì)、中國(guó)銀行保險(xiǎn)信息技術(shù)管理有限公司發(fā)布我國(guó)新能源車(chē)險(xiǎn)2024年有關(guān)賠付信息。

對(duì)于2024年比亞迪保險(xiǎn)的虧損，在業(yè)內(nèi)人士看來(lái)，既受行業(yè)共性因素影響，也有自身發(fā)展方面面臨的難題。

首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)保險(xiǎn)系書(shū)記趙明表示，比亞迪保險(xiǎn)在2024年的虧損主要是由于高賠付成本、初期投入和運(yùn)營(yíng)成本上升、資本配置和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)增加、低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)策略以及行業(yè)普遍挑戰(zhàn)等多方面因素共同作用的結(jié)果。

“這些因素使得公司在收入增長(zhǎng)的同時(shí)，難以實(shí)現(xiàn)盈利?！壁w明進(jìn)一步表示，一是，新能源汽車(chē)的維修費(fèi)用和零部件更換成本顯著高于傳統(tǒng)燃油車(chē)，導(dǎo)致綜合成本率高出約10%。此外，隨著電池老化，新能源汽車(chē)的風(fēng)險(xiǎn)和賠付成本顯著增加，進(jìn)一步加劇了虧損狀況。二是，隨著業(yè)務(wù)擴(kuò)展，比亞迪保險(xiǎn)的初期投入不斷增加，運(yùn)營(yíng)成本和市場(chǎng)推廣費(fèi)用持續(xù)上升，給公司凈利潤(rùn)帶來(lái)了壓力。三是，為了擴(kuò)大市場(chǎng)份額，比亞迪保險(xiǎn)采取了降低車(chē)均保費(fèi)的策略，但低保費(fèi)與高賠付之間的矛盾逐漸顯現(xiàn)，影響了盈利能力。四是，行業(yè)普遍面臨挑戰(zhàn)，新能源車(chē)險(xiǎn)市場(chǎng)處于蓬勃發(fā)展的初期階段，整個(gè)行業(yè)面臨著高昂的維修成本和定價(jià)風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)險(xiǎn)公司普遍面臨盈利壓力。

具體而言，2024年，比亞迪保險(xiǎn)綜合成本率、綜合賠付率均超200%。其中綜合成本率為308.81%；綜合賠付率為233.92%，在行業(yè)中較為少見(jiàn)。多數(shù)財(cái)險(xiǎn)公司的兩項(xiàng)指標(biāo)分別在100%、70%上下。

需要關(guān)注的是，財(cái)險(xiǎn)公司的綜合賠付率、綜合成本率超過(guò)200%將產(chǎn)生一定的影響。在趙明看來(lái)，在財(cái)務(wù)壓力方面，高賠付率和綜合成本率會(huì)導(dǎo)致保險(xiǎn)公司財(cái)務(wù)狀況惡化，可能面臨資金短缺，影響其償付能力和持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力等。

對(duì)此，趙明表示，針對(duì)降低新能源車(chē)險(xiǎn)賠付率的問(wèn)題，財(cái)險(xiǎn)公司可以采取的應(yīng)對(duì)舉措包括，合理降低維修成本，豐富新能源汽車(chē)維修零部件供給渠道和類(lèi)型，鼓勵(lì)推動(dòng)新能源汽車(chē)企業(yè)和動(dòng)力電池企業(yè)通過(guò)技術(shù)開(kāi)放，提升動(dòng)力電池的維修經(jīng)濟(jì)性；穩(wěn)妥優(yōu)化自主定價(jià)系數(shù)浮動(dòng)范圍，優(yōu)化商業(yè)車(chē)險(xiǎn)基準(zhǔn)費(fèi)率，使保費(fèi)與風(fēng)險(xiǎn)更為匹配等。

如果以降低新能源車(chē)險(xiǎn)賠付率角度出發(fā)，財(cái)險(xiǎn)公司也可以從完善保險(xiǎn)合同條款入手。上海市海華永泰律師事務(wù)所高級(jí)合伙人孫宇昊律師表示，如在保單中細(xì)化電池、充電樁故障、自動(dòng)駕駛系統(tǒng)責(zé)任等新型風(fēng)險(xiǎn)的免責(zé)條款。還可以考慮將車(chē)主駕駛行為數(shù)據(jù)與保費(fèi)掛鉤，但這要注意符合《個(gè)人信息保護(hù)法》的相關(guān)要求。當(dāng)然也可以與車(chē)企、第三方數(shù)據(jù)平臺(tái)簽訂合法數(shù)據(jù)共享協(xié)議，獲取車(chē)輛實(shí)時(shí)運(yùn)行數(shù)據(jù)，用于精準(zhǔn)核保與風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，但也要符合《網(wǎng)絡(luò)安全法》和《汽車(chē)數(shù)據(jù)安全管理規(guī)定》等強(qiáng)制性規(guī)定。

市場(chǎng)迎“變”！如何應(yīng)變

背靠車(chē)企大樹(shù)，比亞迪保險(xiǎn)發(fā)力車(chē)險(xiǎn)市場(chǎng)，可以在業(yè)務(wù)獲取、費(fèi)率厘定、理賠估損、維修服務(wù)等新能源車(chē)險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)環(huán)節(jié)獲得較大優(yōu)勢(shì)。

趙明分析表示，比亞迪保險(xiǎn)可以利用其作為新能源汽車(chē)龍頭企業(yè)的優(yōu)勢(shì)，獲取大量汽車(chē)和車(chē)主數(shù)據(jù)，實(shí)現(xiàn)精準(zhǔn)化、合理化的定價(jià)和理賠，降低車(chē)主保費(fèi)和車(chē)險(xiǎn)成本；通過(guò)技術(shù)開(kāi)放和自營(yíng)或授權(quán)網(wǎng)絡(luò)，提升動(dòng)力電池的維修經(jīng)濟(jì)性，降低維修成本。

需要關(guān)注的是，繼新能源專(zhuān)屬車(chē)險(xiǎn)破土而出后，為破解該險(xiǎn)種發(fā)展中多項(xiàng)難題，首個(gè)新能源車(chē)險(xiǎn)指導(dǎo)意見(jiàn)出爐。1月24日，金融監(jiān)管總局、工業(yè)和信息化部、交通運(yùn)輸部、商務(wù)部發(fā)布《關(guān)于深化改革加強(qiáng)監(jiān)管促進(jìn)新能源車(chē)險(xiǎn)高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》。旨在深化新能源車(chē)險(xiǎn)改革，優(yōu)化產(chǎn)品服務(wù)供給，完善市場(chǎng)化條款費(fèi)率形成機(jī)制，充分發(fā)揮新能源車(chē)險(xiǎn)在損失補(bǔ)償、風(fēng)險(xiǎn)減量、風(fēng)險(xiǎn)管理等方面的作用。

相關(guān)政策要求的發(fā)布，毫無(wú)疑問(wèn)對(duì)財(cái)險(xiǎn)公司乃至行業(yè)帶來(lái)多重發(fā)展機(jī)遇。趙明分析表示，其中，政策鼓勵(lì)豐富新能源汽車(chē)維修零部件供給渠道和類(lèi)型，通過(guò)技術(shù)開(kāi)放提升動(dòng)力電池的維修經(jīng)濟(jì)性，支持自營(yíng)或授權(quán)網(wǎng)絡(luò)向社會(huì)銷(xiāo)售三電系統(tǒng)配件。這將有助于降低維修成本，從而降低保費(fèi)，提高保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的盈利能力。政策提出探索建立保險(xiǎn)車(chē)型風(fēng)險(xiǎn)分級(jí)制度，綜合考慮低速碰撞試驗(yàn)結(jié)果、易損零部件價(jià)格、常見(jiàn)維修項(xiàng)目工時(shí)等因素，推動(dòng)其與商業(yè)車(chē)險(xiǎn)保費(fèi)相掛鉤。這將幫助保險(xiǎn)公司更精準(zhǔn)地定價(jià)，減少信息不對(duì)稱(chēng)，提高經(jīng)營(yíng)效率。

“同時(shí)，也可以建立完善的維修和理賠標(biāo)準(zhǔn)，提升車(chē)輛維修和理賠標(biāo)準(zhǔn)化程度；通過(guò)駕乘操作規(guī)范手冊(cè)、視頻引導(dǎo)、現(xiàn)場(chǎng)培訓(xùn)等方式，提高消費(fèi)者對(duì)新能源汽車(chē)結(jié)構(gòu)原理的認(rèn)識(shí)，掌握駕駛操作技巧，了解日常維護(hù)要點(diǎn)，推動(dòng)降低車(chē)輛故障率和交通事故發(fā)生率?！睂?duì)此，趙明表示，比亞迪保險(xiǎn)需要密切關(guān)注市場(chǎng)動(dòng)態(tài)和政策變化，及時(shí)調(diào)整業(yè)務(wù)策略，確保在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中保持優(yōu)勢(shì)。同時(shí)，積極與監(jiān)管機(jī)構(gòu)和行業(yè)協(xié)會(huì)合作，共同推動(dòng)新能源車(chē)險(xiǎn)市場(chǎng)的健康發(fā)展。

業(yè)內(nèi)人士也表示，比亞迪保險(xiǎn)離不開(kāi)發(fā)揮獨(dú)特優(yōu)勢(shì)以應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)。如加強(qiáng)與比亞迪的協(xié)同，共同研發(fā)針對(duì)新技術(shù)、新車(chē)型的保險(xiǎn)方案。嚴(yán)格遵守“報(bào)行合一”規(guī)定，提升服務(wù)質(zhì)量，塑造良好品牌形象，逐步扭轉(zhuǎn)虧損局面，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。

（來(lái)源：北京商報(bào)）