11月8日,“2021中國(guó)資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展峰會(huì)”在深圳隆重舉行,多家券商高管齊聚一堂,共同探討資本市場(chǎng)全面深化改革背景下金融機(jī)構(gòu)如何構(gòu)建自己的核心競(jìng)爭(zhēng)力。

五礦證券總經(jīng)理、黨委副書記黃海洲受邀出席本次峰會(huì)并作題為《聚焦高質(zhì)量發(fā)展主線,探索證券公司特色化、專業(yè)化發(fā)展之路》的主旨演講。在他看來(lái),證券公司作為資本市場(chǎng)最重要的中介機(jī)構(gòu),要構(gòu)筑差異化優(yōu)勢(shì),為高質(zhì)量發(fā)展拓寬更廣闊的空間,肩負(fù)起更大的使命和責(zé)任,就必須走特色化、專業(yè)化發(fā)展之路。五礦證券作為一家快速發(fā)展的中型券商,依托中國(guó)五礦多元化的產(chǎn)業(yè)背景、五礦資本金融全牌照的業(yè)務(wù)協(xié)同資源優(yōu)勢(shì),將從穩(wěn)健的發(fā)展定力、強(qiáng)勁的產(chǎn)業(yè)驅(qū)動(dòng)力、優(yōu)異的財(cái)富管理力、雄厚的資本實(shí)力、專業(yè)的人才牽引力、綜合的金融服務(wù)力六個(gè)方面,打造五礦證券的核心競(jìng)爭(zhēng)力,為行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展貢獻(xiàn)更多力量。

構(gòu)建差異化優(yōu)勢(shì)要求證券公司必須走特色化、專業(yè)化發(fā)展之路

隨著資本市場(chǎng)在“雙循環(huán)”新發(fā)展格局中作用凸顯,證券行業(yè)發(fā)展迎來(lái)了全新的機(jī)遇與挑戰(zhàn),如何謀求變革與創(chuàng)新也成為時(shí)下行業(yè)普遍關(guān)注的焦點(diǎn)。中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)第七次會(huì)員大會(huì)上證監(jiān)會(huì)主席易會(huì)滿強(qiáng)調(diào),證券行業(yè)的高質(zhì)量發(fā)展,絕不僅僅是做大規(guī)模,更重要的是緊緊圍繞主責(zé)主業(yè),在做專、做優(yōu)、做精、做強(qiáng)上更加努力。

黃海洲認(rèn)為,證券公司走特色化、專業(yè)化發(fā)展道路主要有三個(gè)方面的驅(qū)動(dòng)力。一是服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必然要求,證券公司只有堅(jiān)持特色化和專業(yè)化發(fā)展,聚焦實(shí)體經(jīng)濟(jì)重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)的金融需求,主動(dòng)優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、提升服務(wù)質(zhì)量、創(chuàng)新產(chǎn)品工具,才能更好地暢通科技、資本和實(shí)體經(jīng)濟(jì)的高水平循環(huán),助力實(shí)體經(jīng)濟(jì)提質(zhì)增效。二是適應(yīng)資本市場(chǎng)改革的重要舉措。隨著金融供給側(cè)改革深入推進(jìn),證券公司只有立足自身資源稟賦,在相關(guān)業(yè)務(wù)領(lǐng)域上建立核心競(jìng)爭(zhēng)力,才能充分利用資本市場(chǎng)改革的機(jī)遇,更好地實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級(jí)。三是應(yīng)對(duì)金融行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)生態(tài)格局的內(nèi)在需要。證券公司只有在特色領(lǐng)域深耕細(xì)作,發(fā)揮比較優(yōu)勢(shì),才能在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中勇立潮頭,更好地實(shí)現(xiàn)跨越式發(fā)展。黃海洲還結(jié)合國(guó)內(nèi)外領(lǐng)先機(jī)構(gòu)的發(fā)展實(shí)踐指出,證券公司走特色化、專業(yè)化發(fā)展道路,不僅是必要的,而且是可行的。

　有效實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略突破的前提是找準(zhǔn)未來(lái)發(fā)力的“賽道”

實(shí)際上,隨著外資券商進(jìn)入,券商頭部效應(yīng)不斷強(qiáng)化,在市場(chǎng)蛋糕不變的大環(huán)境下,如何走出特色化、專業(yè)化發(fā)展之路,避免在行業(yè)洗牌中出局,成為券商行業(yè)未來(lái)發(fā)展不得不思考的問(wèn)題。黃海洲認(rèn)為,要達(dá)到成功的目的地,“賽道”的選擇是首要問(wèn)題,證券公司選擇比較有發(fā)展前景、自身優(yōu)勢(shì)能充分發(fā)揮的“賽道”,才能把有效資源進(jìn)行有重點(diǎn)的投入,有效實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略突破。

在他看來(lái),立足外部環(huán)境和內(nèi)部資源稟賦,根據(jù)中國(guó)五礦特色、核心業(yè)務(wù)及行業(yè)特色等進(jìn)行清晰的定位,是五礦證券快速成長(zhǎng)的重要推動(dòng)力。近年來(lái),五礦證券在清晰且有效的戰(zhàn)略指引下,以“服務(wù)實(shí)體、創(chuàng)造價(jià)值”為使命,通過(guò)以融促產(chǎn)打造五礦特色,全面融入集團(tuán)公司及上下游產(chǎn)業(yè)發(fā)展,集中資源做強(qiáng)投行、資管、交易核心型業(yè)務(wù),精選重點(diǎn)區(qū)域打造區(qū)域總部和綜合業(yè)務(wù)平臺(tái),在戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型上取得一定成效,行業(yè)排名快速提升,逐步在市場(chǎng)及行業(yè)建立“產(chǎn)業(yè)背景優(yōu)勢(shì)突出的特色券商”品牌標(biāo)簽。

公開資料顯示,自2000年成立以來(lái),五礦證券已從僅有2家營(yíng)業(yè)部的小券商,發(fā)展成為一家擁有完整的牌照體系、業(yè)務(wù)網(wǎng)點(diǎn)涵蓋華南、華北、華東、西南等主要區(qū)域,擁有50余家分支機(jī)構(gòu)(含分公司及營(yíng)業(yè)部)的中型綜合性券商。目前,五礦證券已邁入百億凈資產(chǎn)規(guī)模券商行列,投行、資管等多項(xiàng)業(yè)務(wù)發(fā)展引人關(guān)注。據(jù)Wind統(tǒng)計(jì),截至今年三季度末,五礦證券各類債券總承銷規(guī)模排名繼續(xù)躋身行業(yè)前三十,股權(quán)業(yè)務(wù)本年累計(jì)完成發(fā)行5單,在手輔導(dǎo)項(xiàng)目13個(gè);合規(guī)受托資產(chǎn)管理規(guī)模實(shí)現(xiàn)首次突破千億元,主動(dòng)管理規(guī)模占比超90%。

專業(yè)化、特色化發(fā)展的內(nèi)生驅(qū)動(dòng)力來(lái)源于市場(chǎng)化的體制機(jī)制

國(guó)內(nèi)外領(lǐng)先機(jī)構(gòu)的發(fā)展實(shí)踐已經(jīng)證明,找好發(fā)力的“賽道”是實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略目標(biāo)的第一步,黃海洲結(jié)合國(guó)內(nèi)外經(jīng)驗(yàn)及五礦證券的發(fā)展探索指出,證券公司要邁向特色化、專業(yè)化發(fā)展之路,實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略目標(biāo),還需要堅(jiān)持市場(chǎng)化的體制機(jī)制。

不少領(lǐng)先券商特色化、專業(yè)化發(fā)展取得突破,從內(nèi)部經(jīng)營(yíng)管理上說(shuō),核心就在于堅(jiān)持市場(chǎng)化導(dǎo)向。近年來(lái),五礦證券始終堅(jiān)持將市場(chǎng)化背景和央企背景有機(jī)結(jié)合,構(gòu)建適應(yīng)市場(chǎng)的體制機(jī)制。黃海洲介紹,五礦證券通過(guò)富有競(jìng)爭(zhēng)力的選人用人機(jī)制和薪酬激勵(lì)體系,不斷從市場(chǎng)中吸引人才、在公司內(nèi)留住人才,做到收入待遇與貢獻(xiàn)大小相匹配,打造形成資源型、專業(yè)型和管理型人才三支柱,為公司走特色化、專業(yè)化發(fā)展持續(xù)注入源源不斷的動(dòng)力。

　專業(yè)化、特色化發(fā)展需要穩(wěn)健的發(fā)展定力作為行穩(wěn)致遠(yuǎn)的“底盤”

一直以來(lái),金融行業(yè)都是經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè),當(dāng)前證券行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境日趨復(fù)雜,從嚴(yán)監(jiān)管的態(tài)勢(shì)不斷深化。公開數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì),2020年全年,證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)給證券公司(含證券投資咨詢公司)和從業(yè)人員共開出255張罰單(以公示時(shí)間為統(tǒng)計(jì)口徑),同比大增59.4%。其中233張行政監(jiān)管措施函罰單,22張行政處罰決定書罰單。

對(duì)此,黃海洲也重點(diǎn)提到,走特色化、專業(yè)化發(fā)展之路,選好發(fā)力賽道、建立市場(chǎng)化機(jī)制體制后, “處理好跨越式發(fā)展和防范風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系”尤為重要。五礦證券在經(jīng)營(yíng)管理理念上奉行“穩(wěn)健金融”的基調(diào),構(gòu)建全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系和合規(guī)管理體系,筑牢合規(guī)風(fēng)控底板,尤其是,推動(dòng)合規(guī)風(fēng)控部門深度介入重點(diǎn)業(yè)務(wù)領(lǐng)域決策,既有效管控存量和增量風(fēng)險(xiǎn),又為展業(yè)提供專業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)解決方案。公開資料顯示,在證券公司分類評(píng)價(jià)中,五礦證券連續(xù)兩年分類評(píng)級(jí)A類A級(jí)。

站在十四五時(shí)期的新起點(diǎn),作為一家央企券商,五礦證券在“六大核心競(jìng)爭(zhēng)力”的引領(lǐng)下,逐漸打造出自己的特色化、專業(yè)化發(fā)展優(yōu)勢(shì)。黃海洲表示,五礦證券將抓住“十四五”期間重要的戰(zhàn)略發(fā)展機(jī)遇,以高質(zhì)量發(fā)展為主線,加速?gòu)牧孔兊劫|(zhì)變的突破,強(qiáng)化能力升級(jí),緊緊圍繞主責(zé)主業(yè),充分依靠中國(guó)五礦的產(chǎn)業(yè)資源和優(yōu)勢(shì),專注于引領(lǐng)和優(yōu)化資源配置到實(shí)體產(chǎn)業(yè)和民生領(lǐng)域,在做專做優(yōu)做精做強(qiáng)上下功夫,不斷為提高行業(yè)發(fā)展質(zhì)量、服務(wù)國(guó)家戰(zhàn)略貢獻(xiàn)力量。